Стоит ли инвестировать в фонды: особенности, преимущества и подводные камни

Многих начинающих инвесторов волнует вопрос, стоит ли инвестировать в фонды, когда доступны другие активы: акции, недвижимость, золото. Однако инвестиции в фонды могут предложить уникальные преимущества. Они подходят как для долгосрочного, так и для сбалансированного инвестирования на коротких горизонтах.

Фонды позволяют получать доход даже тем, кто не имеет опыта на рынке. Благодаря профессиональному управлению и диверсификации портфеля, инвестировать в фонды можно с минимальными усилиями. Многие ПИФы и биржевые фонды имеют низкий порог входа — от 1 000 рублей, что делает их доступными широкому кругу граждан.

Какие бывают фонды и как они работают

На российском рынке представлены инвестиционные фонды нескольких типов: биржевые ETF, паевые инвестиционные фонды, закрытые и интервальные. Паевые фонды чаще всего выбирают те, кто хочет инвестировать деньги через управляющую компанию.

Инвестиционные фонды формируют портфели из разных активов: акций, облигаций, товарных инструментов. Доля каждого актива определяется стратегией. Например, в индексных фондах состав портфеля повторяет структуру фондового индекса. Это позволяет инвестировать пассивно и следовать за динамикой рынка.

По данным НАУФОР, объём активов под управлением паевых фондов в России к середине 2025 года превысил 950 млрд рублей.

Преимущества инвестирования в фонды

• Диверсификация: инвестиции распределяются по множеству активов, что снижает риски убытка.
• Профессиональное управление: пайщикам не нужно самостоятельно выбирать финансовые инструменты — за них это делает управляющий.
• Прозрачность: управляющие компании регулярно публикуют финансовую отчетность и состав портфеля.
• Доступность: возможность вложить деньги даже при небольшом стартовом капитале.

При этом инвестировать в фонды можно как через брокера, так и через мобильное приложение управляющей компании. Многие фонды позволяют инвестировать автоматически — по ежемесячному графику. Это удобно для формирования финансовой подушки и достижения финансовых целей.

Какие риски есть у фондов

Несмотря на плюсы, инвестиции в фонды сопряжены с рисками. Главный из них — это рыночная волатильность. Даже паевые инвестиционные фонды с консервативной стратегией могут показывать отрицательную доходность на коротких промежутках времени.

Второй риск — комиссия за управление. В зависимости от фонда, она может снижать итоговую доходность инвестиций. Особенно это заметно на длинном горизонте, если комиссия выше 2% годовых.

Наконец, ликвидность: не все фонды можно продать моментально. Интервальные фонды допускают погашение паёв только в определённые даты, что ограничивает доступ к капиталу.

Перед вложением важно оценить цель инвестирования, стратегию фонда, состав активов и уровень риска. Убедиться, что он соответствует вашему профилю. Только тогда стоит принять решение, инвестировать в фонды или нет.

Инвестиционные менеджеры клуба Эдвайзер могут помочь оценить, какие финансовые инструменты стоит включить в портфель. В том числе — рассмотреть инвестиции вне биржи: покупку долей или участие в проектах через займы.

Сравнение фондов с другими способами инвестирования

Как видно из таблицы, паевые инвестиционные фонды обеспечивают баланс между доходностью и уровнем риска. При этом они проще в управлении, чем самостоятельный выбор акций или инвестирование в недвижимость.

Для начинающих инвесторов это — оптимальный способ вложить деньги и протестировать инвестиционные стратегии. Особенно если цель — накопить капитал, а не заниматься ежедневной торговлей.

Стоит ли инвестировать в фонды через ИИС

Многие выбирают инвестиционные фонды в рамках ИИС (индивидуального инвестиционного счёта), чтобы получить налоговый вычет. Это повышает ожидаемый доход и снижает налоговую нагрузку. Однако важно помнить: вывести деньги с ИИС можно только спустя 3 года, иначе вычет теряется.

Часто именно паевые инвестиционные фонды становятся первым шагом на пути к инвестициям в разные активы. Они позволяют инвестировать без глубокого погружения в аналитику, особенно при использовании мобильных приложений с автоматической покупкой паёв.

Какие фонды выбрать в 2025 году

• Индексные фонды на Мосбирже (например, с привязкой к IMOEX)
• Сбалансированные ПИФы с облигациями и акциями
• Фонды с фокусом на дивидендные акции
• Интервальные фонды с фокусом на недвижимость

Каждый из этих вариантов подходит под разные цели инвестирования. Главное — выбирать фонды с прозрачной финансовой отчетностью и проверенной историей работы управляющей компании.

Тем, кто хочет расширить возможности, клуб частных инвесторов Эдвайзер предлагает выход за рамки биржевых продуктов. Инвестировать можно в бизнес: через покупку долей или предоставление займов на внебиржевом рынке. Это альтернатива для тех, кто ищет более высокую доходность инвестиций при контролируемом уровне риска.